Clifford Chance

Frankfurt am Main, 14. August 2008 – Die inter-nationale Anwaltssozietät Clifford Chance war für die zur Unicredit Group gehörende Bayerische Hy-po- und Vereinsbank AG erneut als Transaktions-Berater bei der Verbriefung von Mittelstandskredi-ten in einer Höhe von 1,5 Milliarden Euro der HVB Banque Luxembourg Société Anonyme, einer Toch-ter der HVB, tätig. Die Kredite wurden an Geldilux-TS-2008 S.A., eine Luxemburger Gesellschaft, ver-kauft. Diese refinanzierte sich bei Investoren am Kapitalmarkt durch die Begebung von Schuldver-schreibungen und durch die Aufnahme von Schuld-schein-Darlehen.

Die auf der Geldilux Plattform durchgeführte Trans-aktion ist die insgesamt achte Verbriefung auf dieser Plattform.

Die Transaktion wurde den aktuellen Bedürfnissen der Investoren und der Unicredit (HVB) entspre-chend strukturiert. Unicredit (HVB) nahm dabei die Rolle des alleinigen Bookrunners und Platzierers ein. Mehr als 20 Investoren aus verschiedenen euro-päischen Ländern nahmen an der Transaktion teil. Dass die Transaktion im derzeitigen schwierigen Marktumfeld erfolgreich abgeschlossen werden konnte, beweist, dass ABS-Anleihen, die sehr hohe Qualitätsanforderungen an die unterliegenden Werte erfüllen, auch weiterhin platziert werden können.

Zum Beratungsteam von Clifford Chance unter der Leitung von Partnerin Kirti Vasu gehörten Partner Dr. Arne Klüwer, Dr. Michael Weller und die Asso-ciates Johannes Richtberg, Kerstin Schaepersmann (alle Securitisation, Banking & Capital Markets, Frankfurt) und Olaf Mertgen (Tax, Frankfurt) sowie Partner David Felsenthal und Associate Miranda Stupart (beide Financial Products, New York). Part-ner Dr. Oliver Kronat und Associate Ilka Breuer be-rieten den Treuhänder.

Hinweise an den Herausgeber:

1. Clifford Chance, eine der weltweit führenden

Anwaltssozietäten, ist für ihre Mandanten mit 29 Bü-ros* in 21 Ländern tätig. Mehr als 3.800 Rechtsbera-ter sind in allen wesentlichen Wirtschaftszentren der Welt präsent.

* inkl. Kooperationsbüro in Riad

2. In Deutschland ist Clifford Chance mit rund 420 Rechtsanwälten, Wirtschaftsprüfern, Steuerberatern und Solicitors in Düsseldorf, Frankfurt am Main und München vertreten.

Für weitere Informationen wenden Sie sich bitte an:

· Hans-Rolf Goebel, Head of PR Germany, Frankfurt am Main, Tel: 069/7199-2524, E-Mail:

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· Claudia S. Wright, Communications Manager,

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