Gleiss Lutz

Die Merck KGaA hat im Rahmen des Übernahmeangebots der Bayer AG an die Aktionäre der Schering AG ihren Anteil von 21,4% an Schering an die Bayer AG verkauft (41.529.770 Aktien). Bayer bezahlt Merck einen Preis von EUR 89 je Schering-Aktie. Die Transaktion hat somit einen Wert von EUR 3,7 Milliarden. Für die Merck KGaA ist damit ein außerordentlicher Ertrag von ca. EUR 400 Millionen verbunden.

Aufgrund der Ausgabe von American Depositary Shares durch die Schering AG in den USA waren bei der Transaktion auch Vorgaben des US-amerikanischen Rechts zu beachten.

Das Gleiss Lutz Team besteht aus den Partnern Dr. Gerhard Wirth (lead), Dr. Christian Cascante, Dr. Michael Arnold (alle Corporate/M&A), Dr. Ingo Brinker (Kartellrecht) und Dr. Burkhard Jäkel (Bank- und Finanzrecht, Debt Capital Markets). Das selbe Team hat bereits die geplante Übernahme der Schering AG durch Merck begleitet.

Merck wird in New York von Simpson Thacher beraten, einer der US-amerikanischen Spitzenkanzleien im M&A, die mit Gleiss Lutz seit langen Jahren zusammenarbeiten.

Bei Fragen stehen wir gerne zur Verfügung.

Katharina Albrecht

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Gleiss Lutz Hootz Hirsch Partnerschaftsgesellschaft von Rechtsanwälten, Steuerberatern (AG Stuttgart PR 136). Eine Liste der Partner können Sie in jedem unserer Büros sowie unter www.gleisslutz.com einsehen. A list of our partners is available in our offices or at www.gleisslutz.com.

Gleiss Lutz in association with Herbert Smith and Stibbe