Heuking Kühn Lüer Wojtek hat DPE Deutsche Private Equity GmbH bei der Veräußerung von Westfalia-Automotive und Terwa an Horizon Global, die gemeinsam mit den Co-Investoren erfolgte, beraten.

Westfalia ist der europäische Markführer von Anhängerkupplungen und Auflieger-Transportsystemen.

Mit der Akquisition der Schwestergesellschaft Terwa in 2015, die von zentraler Bedeutung für die Ausweitung der Produktionskapazitäten war, wurde die Marktdurchdringung im osteuropäischen Ersatzteilmarkt gestärkt.

Horizon Global ist ein weltweit führender Entwickler, Hersteller und Distributor von Anhänger-, Transport- und Ladungssystemen sowie Zubehör mit Sitz in Michigan, USA, und adressiert Erstausrüster, den Ersatzteilmarkt sowie Groß- und Einzelhandel.

Der Kaufpreis wird von Horizon Global durch 89 Mio. € in bar, Horizon Global Aktien im Gegenwert von 36 Mio. € sowie durch die Übernahme von Nettoschulden in Höhe von 42 Mio. € aufgebracht. Nach Abschluss der Transaktion wird DPE mit einem Anteil von dann 10 Prozent größter Einzelaktionär von Horizon Global.

DPE Deutsche Private Equity ist ein auf die langfristige Expansionsfinanzierung von mittelständischen Unternehmen im deutschsprachigen Raum spezialisierter Investor mit Sitz in München.

Der Vollzug der Transaktion steht noch unter dem Vorbehalt der Freigabe durch die zuständigen Kartellbehörden.

Berater DPE Deutsche Private Equity
Heuking Kühn Lüer Wojtek:
Dr. Peter Christian Schmidt (Federführung),
Dr. Julius Wedemeyer,
Christoph Prochnau, LL.M.
Philipp Kümper (alle Corporate/M&A),
Fabian Gaffron, alle Hamburg
Peter Schäffler (beide Steuerrecht), München
Dr. Michael Neises,
Tobias Riemenschneider (beide Finanzierung), Frankfurt

Van Doorne N.V.:
Friso Foppes
Tjarda Tazelaar
Elmar Dijkstra (alle Corporate/M&A), alle Amsterdam

Dykema Gossett PLLC:
J. Michael Bernard
D. Richard McDonald
(beide Corporate/M&A), beide Detroit, Michigan