Latham & Watkins berät Bankenkonsortium bei Aufstockung (Tap Offering) der Progroup AG ihres im März 2018 begebenen High Yield Bonds
12. Juni 2019 – Die internationale Wirtschaftskanzlei Latham & Watkins LLP hat das Bankenkonsortium unter Führung von Deutsche Bank bei der Aufstockung (Tap Offering) der Progroup AG um EUR 150 Millionen des im März 2018 mit Gesamtvolumen von EUR 450 Millionen, einem Zinskupon von 3% und einer Fälligkeit im Jahr 2026 begebenen High Yield Bonds beraten. Seit Mitte 2015 hat Latham & Watkins auf Bankenseite mehrere High Yield Bond-Transaktionen der Progroup-Gruppe mit einem Gesamtvolumen von knapp EUR 1,4 Milliarden beraten.
Die Progroup AG mit Sitz in Landau in Rheinland-Pfalz ist spezialisiert auf die Produktion von Wellpappenrohpapieren und Wellpappenformaten. Im Marktsegment Formate ist das Unternehmen in zahlreichen Ländern Zentraleuropas Marktführer.
Latham & Watkins hat das Bankenkonsortium mit folgendem Team beraten: Dr. Rüdiger Malaun (Partner, München/Frankfurt), Dr. Alexander Lentz (Partner, Frankfurt, gemeinsame Federführung), Dr. Alexander Vorndran, Jana Sichelschmidt (beide Associates, Frankfurt, alle Kapitalmarktrecht).