Shearman & Sterling

Frankfurt/Main, 13. Mai 2008 — Shearman & Sterling hat die Konsortialbanken

Erste Bank der oesterreichischen Sparkassen AG, J.P. Morgan Securities Ltd.

und Merrill Lynch International bei der Kapitalerhöhung und dem

Bezugsrechtsangebot der Wiener Städtische Versicherung AG Vienna Insurance

Group beraten.

Die Vienna Insurance Group, deren Aktien an den Börsen Wien und Prag

notieren, ist mit rund 17 Millionen Kunden der größte österreichische

Versicherungskonzern und ist derzeit in insgesamt 23 Ländern in Zentral-

und Osteuropa tätig. Die Vienna Insurance Group beabsichtigt, den Erlös aus

der Kapitalerhöhung zur Finanzierung der anstehenden Akquisition von

Versicherungsgesellschaften in Österreich, der Tschechischen Republik, der

Slowakei, Kroatien und Rumänien zu verwenden, wodurch sie, gemessen am

Prämienvolumen, zur führenden internationalen Versicherungsgruppe in

Zentral- und Osteuropa wird.

Mit einem Emissionsvolumen von ca. EUR 1,14 Milliarden war die Transaktion

die größte jemals in Österreich durchgeführte Kapitalerhöhung eines

Versicherungsunternehmens. Die Aktien der Vienna Insurance Group wurden in

Österreich und der Tschechischen Republik öffentlich angeboten sowie

international bei institutionellen Anlegern platziert; die neuen Aktien

notieren seit dem 9. Mai 2008 an den Börsen Wien und Prag.

Das Shearman & Sterling Team, das die Konsortialbanken bei der

Kapitalerhöhung beriet, wurde vom Partner Marc Plepelits

(Kapitalmarktrecht, Frankfurt) geleitet. Ebenso beteiligt an der

Transaktion waren die Associates Tanya Sheridan, Dr. Michael Bokelmann und

Dr. Tobias Riethmüller (alle Kapitalmarktrecht, Frankfurt).

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Marcus Brans | Düsseldorf | T +49.211.17888.907 | M +49.173.308 8039 |

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Anmerkungen für die Redaktion

Shearman & Sterling LLP ist eine internationale Anwaltssozietät mit 19

Büros und über 1.000 Anwälten weltweit. Zu den besonderen Stärken gehören

neben der Beratungstätigkeit bei grenzüberschreitenden

Unternehmensakquisitionen, Kapitalmarkttransaktionen und Finanzierungen

auch die umfassende laufende gesellschafts-, steuer- und vertragsrechtliche

Beratung für Großunternehmen, Versicherungen und Banken sowie die Bereiche

Private Equity, Kartellrecht, Nationales und Internationales Steuerrecht

und Schiedsgerichtsbarkeit.

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