Noerr LLP

München, 8. Februar 2010. Der insolvente Weltmarktführer für Textilfarben Dystar hat einen Investor gefunden. Für das Corporate-Rescue-Team von Noerr unter Leitung von Dr. Christian Pleister ist das binnen eines Jahres bereits der siebte Verkauf eines Unternehmens oder Geschäftsfelds, dem ansonsten die komplette Zerschlagung gedroht hätte. Die anderen Fälle waren der Wohnwagen- und Reisemobilhersteller Knaus-Tabbert, der Flugzeugbauer Grob Aerospace, das Tankstellennetz des Mineralölhändlers Lomo, die Mode-Unternehmen Escada (Vorbereitung und Strukturierung der sanierenden Übertragung) und Rosner sowie die Grafiksparte des insolventen Halbleiterherstellers Qimonda.

Käufer von Dystar ist der börsennotierte indische Textilfarbenhersteller Kiri Dyes & Chemicals Ltd. Nach dem Kaufvertrag übernimmt das Unternehmen in einem Asset Deal (Erwerb der Vermögensgegenstände) den Geschäftsbetrieb der Dystar Gruppe mit den deutschen Standorten Frankfurt/Main, Leverkusen, Ludwigshafen und Brunsbüttel sowie in einem Share Deal (Anteilskauf) 2 deutsche und 36 ausländische Tochtergesellschaften. Die Transaktion zählt zu den größten Distressed-Transaktionen in Deutschland seit Beginn der Wirtschaftskrise.

Noerr beriet den Insolvenzverwalter der Dystar Textilfarben GmbH, Miguel Grosser von Jaffé Rechtsanwälte Insolvenzverwalter, und deckte dabei alle Rechtsordnungen aus einer Hand ab. In den 24 Rechtsordnungen außerhalb Deutschlands kooperierte das Noerr-Team mit Partnerkanzleien aus dem Netzwerk Lex Mundi (www.lexmundi.com). „Aus Sicht des Mandanten haben wir wie eine Kanzlei gearbeitet“, sagt Pleister. „Die Transaktion wurde zentral von Noerr aus Deutschland heraus geführt von der ersten Besprechung bis zur Rechnung.“

Dem Deal waren eine intensive weltweite Investorensuche für Dystar und parallel geführte Verhandlungen mit mehreren Investoren vorausgegangen. Noerr betreute dabei die gesamte Transaktion, an der auch der Insolvenzverwalter der DyStar Textilfarben GmbH & Co. Deutschland KG beteiligt war: Dr. Stephan Laubereau von Pluta Rechtsanwalts GmbH. In der DyStar Textilfarben GmbH & Co. Deutschland KG sind die deutschen Produktionsstätten und das geistige Eigentum gebündelt.

Mit der Übernahme werden bis zu 800 Arbeitsplätze in Deutschland und weitere 2.000 weltweit erhalten – von ehemals insgesamt 3.700. Das Unternehmen erwirtschaftete zuletzt einen Umsatz von 800 Millionen Euro. Der Kaufpreis für Dystar ist vertraulich.

Team Jaffé Rechtsanwälte Insolvenzverwalter

Miguel Grosser (Insolvenzverwalter), Dr. Michael Jaffé, Dr. Michael Schuster, Martin Syrowatka

Berater Dystar und Insolvenzverwalter Miguel Grosser, Jaffé Rechtsanwälte: Noerr

Dr. Christian Pleister (internationale Leitung), Dr. Ralf Recknagel, Dr. Florian Becker, Isabel Schneider, Dr. Thomas Rosa, Dr. Tibor Fedke, Dr. Jan Seelinger (alle Gesellschaftsrecht), Dr. Fabian Badtke, LL.M. (Kartellrecht)

Weitere Informationen:

Dr. Michael Neumann, MBA

Head of Business Development & Communications

Noerr LLP

Brienner Str. 28

80333 Muenchen / Germany

T +49 89 28 628 226

F +49 89 28 01 10

M +49 171 1251428

michael.neumann@noerr.com

Noerr LLP ist eine Limited Liability Partnership mit Sitz in 25 Moorgate, London EC2R 6AY, registriert in England und Wales unter der Registernummer OC349228. Die Gesellschaft ist im Partnerschaftsregister des Amtsgerichts Muenchen unter der Nummer PR 945 eingetragen. Weitere Informationen finden Sie im Internet unter www.noerr.com.