24. April 2023 - Die internationale Anwaltssozietät Clifford Chance hat die Software AG bei ihrer Investmentvereinbarung mit Blitz 22-449 SE beraten, einer Holdinggesellschaft, die von Fonds gehalten wird, die ihrerseits von Silver Lake Technology Management, L.L.C. ("Silver Lake") verwaltet oder beraten werden. Das US-amerikanische Tech-Investmentunternehmen wird ein freiwilliges öffentliches Übernahmeangebot zum Preis von €30 je Aktie in bar für alle ausgegebenen Aktien der Gesellschaft abgeben. Somit bewertet das Angebot den Darmstädter Softwareanbieter mit rund €2,2 Milliarden.

Das Angebot wird einer Mindestannahmequote von 50% plus einer Aktie sowie weiteren üblichen Vollzugsbedingungen einschließlich regulatorischer Freigaben unterliegen. Die Transaktion ist durch bestehende Eigen- und Fremdkapitalfinanzierungen von Silver Lake vollständig gedeckt. Die Software AG-Stiftung als größte Aktionärin des Unternehmens unterstützt das Angebot vollständig und hat bereits einen Kaufvertrag über den Verkauf von 25,1% aller Aktien an den Investor unterzeichnet.

Die Investmentvereinbarung hat zum Ziel, die bestehende strategische Partnerschaft mit Silver Lake zu vertiefen und das langfristige Wachstum sowie die strategischen Ziele des Unternehmens zu unterstützen. Silver Lake erwarb bereits im Februar 2022 für €344 Millionen Wandelanleihen der Software AG, die nach der Wandlung rund neun Prozent der ausgegebenen Software-AG-Aktien ausmachen würden.

Das Beratungsteam von Clifford Chance für die Software AG stand unter der Leitung von Partner Dr. Christian Vogel (Corporate/M&A, Düsseldorf).